Der US Aerospace-Markt: vielversprechend aber anspruchsvoll

Quelle: AIA 2025 Facts & Figures: American Aerospace & Defense

Im Bereich Raumfahrt bauen die Vereinigten Staaten ihren Vorsprung weiter aus. Private Unternehmen wie SpaceX und Blue Origin verändern die Branchenlandschaft, während die staatliche Nachfrage nach wie vor ein wichtiger Treiber ist. 

In der Luftfahrtindustrie ist die weltweite Nachfrage nach Flugzeugen und Ersatzteilen weiterhin hoch. Aufgrund von Lieferengpässen bei Bauteilen, Fachkräftemangel und hohen Kosten für Qualitäts- und Sicherheitszertifizierungen kann die US-Produktion diese allerdings nicht immer bedienen.

Wie der Markt aufgebaut ist

Der US-amerikanische Luft- und Raumfahrtmarkt ist in seiner Struktur stark differenziert. 2024 erwirtschaftete die US-amerikanische Luft- und Raumfahrtindustrie (zivil und Verteidigung) zusammen einen Umsatz von rund 995 Milliarden US-Dollar, davon 556 Milliarden US-Dollar aus direkter Industrieproduktion und 439 Milliarden US-Dollar indirekt aus den Lieferketten. 

Dynamik der A&D-Umsätze 2021–2024

Quelle: AIA 2025 Facts & Figures: American Aerospace & Defense

In der Luftfahrt sind die Lieferketten hierarchisch strukturiert. An der Spitze stehen grosse Erstausrüster (OEMs) und Systemintegratoren wie Boeing, Lockheed Martin, Northrop Grumman, RTX, General Dynamics, L3Harris und Airbus, die alle in den USA produzieren. Eine Ebene darunter befinden sich die Tier-1-Lieferanten, gefolgt von einer breiten Basis spezialisierter Unternehmen, die Komponenten, Material, Prozesse und technische Dienstleistungen anbieten. 

Der Raumfahrtsektor hat eine ähnliche Stufenstruktur, ist jedoch stärker von Programmen und behördlichen Organisationsprinzipien bestimmt. An der Spitze stehen staatliche Auftraggeber und Programmsponsoren – neben den nationalen Sicherheits- und Verteidigungsbehörden vor allem die NASA – sowie eine kleine Anzahl von Hauptauftragnehmern und Systemintegratoren. Zu dieser oberen Ebene gehören sowohl traditionelle Hauptauftragnehmer als auch neuere private Raumfahrtunternehmen wie SpaceX und Blue Origin. Private Akteure gewinnen branchenübergreifend an Bedeutung, beschleunigen die Kommerzialisierung, erweitern die Startkapazitäten und sorgen für schnellere Entwicklungszyklen. In den Ebenen darunter befindet sich ein Netzwerk spezialisierter Zulieferer für Teilsysteme, Komponenten, Prüf-, Mess-, Qualifizierungs- und Engineering-Dienstleistungen. 

Nachfragetreiber in der Luftfahrt

Die Nachfrage im Bereich der Luftfahrt bleibt stark, jedoch bestehen bei den Produktionskapazitäten nach wie vor strukturelle Einschränkungen. Boeing prognostiziert für den Zeitraum zwischen 2025 und 2044 eine weltweite Nachfrage im Umfang von 43'600 neuen Verkehrsflugzeugen. Gleichzeitig herrscht auf dem US-Markt weiterhin Mangel an Arbeitskräften, Materialien, Motoren, Halbleitern, Aluminium, Cockpitfenstern, Kleinteilen und anderem kritischen Bedarf. In diesem Umfeld sind zunehmend Lieferanten gefragt, die die Liefertreue verbessern, Engpässe entschärfen, die Qualität stabilisieren oder eine effizientere Produktion unterstützen können.

Demzufolge liegt der Bedarf in Bereichen wie Präzisionskomponenten, Mess- und Prüftechnik, Prozessautomatisierung, Software für Qualitätssicherung und Dokumentation, Spezialwerkstoffe, Oberflächenbehandlung, Leichtbau und MRO-Prozesse.

Gleichzeitig investieren die Hersteller vermehrt in digitale und automatisierte Produktionssysteme. Bei den Unternehmen besteht Interesse, Output und Qualität zu verbessern und die Produktion widerstandsfähiger zu machen. Fortschrittliche Fertigung, digitale Transformation und KI-gestützte Personalentwicklung sind daher zu wichtigen Branchenthemen geworden.

Drohnen und autonome Systeme gewinnen über die konventionelle Luftfahrt hinaus an Bedeutung. Viele Hersteller in diesem Segment sind jüngere, privat finanzierte Unternehmen, die sich auf kleinere unbemannte Luftfahrzeuge verlegt haben und damit die Luft- und Raumfahrtbranche um ein dynamisches und weniger ausgereiftes Marktsegment erweitern. 

Warum das Raumfahrtsegment an Dynamik gewinnt

Aufgrund deutlich gestiegener Launch-Aktivitäten und einer stärkeren Rolle der Privatwirtschaft bauen die Vereinigten Staaten ihre Führungsposition im Bereich Luft- und Raumfahrt weiter aus. Zwischen 2015 und 2025 hat sich die Zahl der US-Raketenstarts mehr als verzehnfacht. Bis 2025 entfielen rund 60 % aller Launches weltweit auf US-amerikanische Anbieter. Dieses Wachstum wird von privaten Startinfrastruktur-Anbietern, Regierungsprogrammen, Satellitenkonstellationen, Ambitionen auf dem Mond und Anwendungen für die nationale Sicherheit angetrieben.

Das Artemis-Programm bleibt ein zentraler Referenzpunkt für den Sektor. Die erfolgreiche Artemis-II-Mission im April 2026 war ein wichtiger Meilenstein, während die NASA gemeinsam mit zahlreichen privaten Partnern ihre Mondarchitektur weiterentwickelt. Die Raumfahrtbehörde hat sowohl SpaceX als auch Blue Origin parallel mit der Entwicklung von Mondlandungssystemen beauftragt.

Gleichzeitig erweitert sich der Markt auch abseits von Raumfahrzeugen und Hardware. Dienstleistungen rund um Daten, Kommunikation, Logistik, Software, Testverfahren und technische Unterstützung werden immer wichtiger und spiegeln die breitere Kommerzialisierung der Raumfahrtwirtschaft wider. 

Chancen für Zulieferer in der Luftfahrt

In der Luftfahrt konzentrieren sich die Chancen für Zulieferer auf technisch anspruchsvolle Nischensegmente. Dazu gehören Feinmechanik, Spezialwerkstoffe, Leichtbau, optische Systeme, Sensortechnologie, hochzuverlässige Elektronik, Fügetechnik, und Oberflächenbehandlungsprozesse, Prüf- und Messtechnik, Inspektionssysteme, Automatisierung, Robotik, KI-gestützte Inspektion sowie Engineering-Software.

Bei Verkehrsflugzeugen erfolgt der Marktzugang häufig über Tier-1- oder Tier-2-Lieferanten und nicht über direkte Lieferantenbeziehungen mit Boeing oder Airbus. In der Geschäfts- und allgemeinen Luftfahrt ist der Zugang für Anbieter über kleinere Produktionsserien und kundenspezifische Anforderungen unter Umständen flexibler als über grosse kommerzielle Programme. Im Hubschraubersegment sind unter anderem missionskritische Subsysteme, Vibrations- und Sicherheitslösungen, Sensortechnologie, Avionik und wartungsrelevante Prozesse von Bedeutung.